Estrategias De Negociación De Renta Fija Eurex

Navegación Eurex Asia Eurex fue galardonado Bolsa Europea del Año. Dan Alderson, Editor de GlobalCapital dio a conocer los ganadores de 2016 en la cena anual de premios de gala. Eurex ganó el premio por segundo año consecutivo - en particular, por su fuerte cartera de productos de índice de renta variable, los derivados de la volatilidad y la amplia diversidad global para el comercio y el riesgo de cobertura en nueve clases de activos tradicionales y alternativos. Escucha el seminario web para escuchar las últimas actualizaciones de nuestros desarrollos de volumen y aprender más sobre el impacto de los grandes acontecimientos políticos y económicos derivados de tasas de interés. Mezhgan Qabool y Matthew Scharpf de nuestro equipo de ventas Ingresos derivados de negociación y OTC de compensación fijada en las Américas y otros expertos también analizarán las oportunidades que surgen de la tasa de interés actual environment. Navigation Eurex Fijo Opciones de ingreso: una oportunidad que no debe perderse 13 Mercado Makers están apoyando permanentemente la liquidez en Eurex opciones de renta fija. En HY1 2015, volumen diario de opciones sobre Bund, Bobl y Schatz Futuros ascendió a más de 350.000 contratos (más del 70 por ciento y-o-y) de la misma, el 30 por ciento han sido comercializados a través de la cartera de pedidos y el 30 por ciento a través de Eurex Estrategia Asistente SM. citas absolutas son continuamente disponible para 1.000 contratos. Estrategia cotizaciones oscilan entre 500 y 1.000 contratos. opciones Eurex sobre Bund, Bobl y Schatz Futuros están disponibles como llamadas y pone con una gama de tenores en una variedad de precios de ejercicio y por lo tanto ofrecen un alto grado de adaptación. Además, los inversores a menudo combinan múltiples opciones en un comercio para ejecutar una estrategia de negociación refinado. las posiciones de negociación de este modo se extendió ampliamente en estas dimensiones, en contraste con el mercado de futuros de renta fija donde el comercio se centra en la serie de un mes delante de alta liquidez. Los futuros son a menudo operados en los mercados impulsados ​​orden, donde la liquidez es proporcionada por el flujo de órdenes de dos vías que van desde la cartera de pedidos central. Opción de comercio es impulsado cita ya que la liquidez no se puede concentrar en un único contrato debido a la propagación ampliamente las posiciones de negociación sobre las huelgas y los vencimientos y las numerosas posibilidades de combinación de estrategias de opciones. Los inversores encuentran orientación de precios para la gestión de riesgos y los precios negociables en firme de Creadores de Mercado especializados que proporcionan cotizaciones electrónicas en el libro de órdenes y cotizaciones de teléfono de la negociación fuera de libro. En las operaciones de la pantalla, los inversores pueden operar directamente sobre los precios cotizados y utilizar fuentes adicionales de liquidez, siempre que las cotizaciones del mercado Maker se reponen después de la ejecución. cotizaciones de mercado Maker también son importantes para limitar los pedidos ingresados ​​por los inversores que inician Opciones oficios. Eurex ha establecido electrónico de la cita en las opciones de renta fija y ofrece programas permanentes y avanzadas de creación de mercado. Hay cotizaciones en transmisión son proporcionados por más de una docena de empresas de creación de mercado altamente especializados que la demanda de servicios para la ejecución directa de los usuarios finales institucionales. Las negociaciones de los contratos de 1.000 y más pueden ser fácilmente ejecutadas de apuntar y hacer clic con el botón de negociación por los inversores con acceso directo al mercado. En HY1 2015, el volumen de comercio electrónico a diario en Bund, Bobl y Opciones Schatz fue más de 90.000 contratos. Durante los últimos tres años, la proporción del tamaño de un libro en Opciones Bund aumentó de un 20 por ciento y en 2015 mantuvo una participación del 33 por ciento. La proporción de volumen de libro en Opciones Bobl se duplicó de 10 a 20 por ciento en 2014. Asimismo, en 2015 hasta un 25 por ciento del volumen de las Opciones Schatz se ejecuta electrónicamente. Opciones no sólo el comercio como llamadas y pone, sino también como estrategias de opciones. En noviembre de 2013, Eurex puso en marcha un programa de creación de mercado a medida para las estrategias de opción que atrae cada vez más el volumen directamente de la ejecución de órdenes en contra de las cotizaciones proporcionadas por creadores de mercado. En el año 2015, ahora vemos un promedio diario de contratos de opciones de negociación de renta fija 5.000 citas contra Formador de Mercado en las estrategias de opción. Al igual que en el comercio de llamadas y pone estricto, la negociación del mercado medio con las órdenes de límite es también frecuente en estrategias de opción. Desde finales de 2013, el volumen aumentó tanto la estrategia debido a un mayor uso de las entradas de estrategia de negociación de paquetes, así como los volúmenes de pantalla más alta después de la introducción del programa de estrategia de creación de mercado. En 2015, el orden volumen diario libro en las estrategias se elevó a 32.000 contratos en opciones de renta fija. En general, el comercio de la estrategia comprende alrededor del 30 por ciento del volumen tanto en la cartera de pedidos y fuera de la cartera de negociación. Además de citar estrategias de opción, Creadores de Mercado corriente de los precios permanentes. De este modo se proporciona liquidez para una amplia gama de estrategias. Estrategia de la cartera de pedidos normalmente se citan para 500 a 1.000 contratos en el mercado interior, dependiendo del perfil de riesgo de la estrategia de la opción de que se trate. Curiosamente, las cotizaciones de estrategia son con frecuencia más apretado que la propagación acumulativa de ejecutar por sí solo las piernas de forma individual. Esto refleja correctamente el perfil de riesgo de estrategias de opción, y también se traduce en menores costos de transacción implícitos para los inversores que sólo se necesitan cruzar un comprador / vendedor. SubnavigationNavigation Eurex Fijo Opciones de ingreso: una oportunidad que no debe perderse 13 Formadores de Mercado están apoyando permanentemente la liquidez en Eurex opciones de renta fija. En HY1 2015, volumen diario de opciones sobre Bund, Bobl y Schatz Futuros ascendió a más de 350.000 contratos (más del 70 por ciento y-o-y) de la misma, el 30 por ciento han sido comercializados a través de la cartera de pedidos y el 30 por ciento a través de Eurex Estrategia Asistente SM. citas absolutas son continuamente disponible para 1.000 contratos. Estrategia cotizaciones oscilan entre 500 y 1.000 contratos. opciones Eurex sobre Bund, Bobl y Schatz Futuros están disponibles como llamadas y pone con una gama de tenores en una variedad de precios de ejercicio y por lo tanto ofrecen un alto grado de adaptación. Además, los inversores a menudo combinan múltiples opciones en un comercio para ejecutar una estrategia de negociación refinado. las posiciones de negociación de este modo se extendió ampliamente en estas dimensiones, en contraste con el mercado de futuros de renta fija donde el comercio se centra en la serie de un mes delante de alta liquidez. Los futuros son a menudo operados en los mercados impulsados ​​orden, donde la liquidez es proporcionada por el flujo de órdenes de dos vías que van desde la cartera de pedidos central. Opción de comercio es impulsado cita ya que la liquidez no se puede concentrar en un único contrato debido a la propagación ampliamente las posiciones de negociación sobre las huelgas y los vencimientos y las numerosas posibilidades de combinación de estrategias de opciones. Los inversores encuentran orientación de precios para la gestión de riesgos y los precios negociables en firme de Creadores de Mercado especializados que proporcionan cotizaciones electrónicas en el libro de órdenes y cotizaciones de teléfono de la negociación fuera de libro. En las operaciones de la pantalla, los inversores pueden operar directamente sobre los precios cotizados y utilizar fuentes adicionales de liquidez, siempre que las cotizaciones del mercado Maker se reponen después de la ejecución. cotizaciones de mercado Maker también son importantes para limitar los pedidos ingresados ​​por los inversores que inician Opciones oficios. Eurex ha establecido electrónico de la cita en las opciones de renta fija y ofrece programas permanentes y avanzadas de creación de mercado. Hay cotizaciones en transmisión son proporcionados por más de una docena de empresas de creación de mercado altamente especializados que la demanda de servicios para la ejecución directa de los usuarios finales institucionales. Las negociaciones de los contratos de 1.000 y más pueden ser fácilmente ejecutadas de apuntar y hacer clic con el botón de negociación por los inversores con acceso directo al mercado. En HY1 2015, el volumen de comercio electrónico a diario en Bund, Bobl y Opciones Schatz fue más de 90.000 contratos. Durante los últimos tres años, la proporción del tamaño de un libro en Opciones Bund aumentó de un 20 por ciento y en 2015 mantuvo una participación del 33 por ciento. La proporción de volumen de libro en Opciones Bobl se duplicó de 10 a 20 por ciento en 2014. Asimismo, en 2015 hasta un 25 por ciento del volumen de las Opciones Schatz se ejecuta electrónicamente. Opciones no sólo el comercio como llamadas y pone, sino también como estrategias de opciones. En noviembre de 2013, Eurex puso en marcha un programa de creación de mercado a medida para las estrategias de opción que atrae cada vez más el volumen directamente de la ejecución de órdenes en contra de las cotizaciones proporcionadas por creadores de mercado. En el año 2015, ahora vemos un promedio diario de contratos de opciones de negociación de renta fija 5.000 citas contra Formador de Mercado en las estrategias de opción. Al igual que en el comercio de llamadas y pone estricto, la negociación del mercado medio con las órdenes de límite es también frecuente en estrategias de opción. Desde finales de 2013, el volumen aumentó tanto la estrategia debido a un mayor uso de las entradas de estrategia de negociación de paquetes, así como los volúmenes de pantalla más alta después de la introducción del programa de estrategia de creación de mercado. En 2015, el orden volumen diario libro en las estrategias se elevó a 32.000 contratos en opciones de renta fija. En general, el comercio de la estrategia comprende alrededor del 30 por ciento del volumen tanto en la cartera de pedidos y fuera de la cartera de negociación. Además de citar estrategias de opción, Creadores de Mercado corriente de los precios permanentes. De este modo se proporciona liquidez para una amplia gama de estrategias. Estrategia de la cartera de pedidos normalmente se citan para 500 a 1.000 contratos en el mercado interior, dependiendo del perfil de riesgo de la estrategia de la opción de que se trate. Curiosamente, las cotizaciones de estrategia son con frecuencia más apretado que la propagación acumulativa de ejecutar por sí solo las piernas de forma individual. Esto refleja correctamente el perfil de riesgo de estrategias de opción, y también se traduce en menores costos de transacción implícitos para los inversores que sólo se necesitan cruzar un comprador / vendedor. SubnavigationNavigation Estudio: estrategias de inversión aleatoria puede no ser tan al azar después de todo, o por qué cada chimpancé puede hacerlo. Fecha de lanzamiento: 22 Oct 2013 Eurex Estudio de Cambio: estrategias de inversión aleatoria puede no ser tan al azar después de todo, o por qué cada chimpancé puede hacerlo. Todo el mundo conoce las historias de los chimpancés o los niños de 5 años superando los mercados de valores. Era una de esas historias que consiguieron el físico Alessandro Pluchino en la Universidad de Catania en Italia pensar que tal vez el éxito de esta estrategia de inversión al azar wasnt al azar después de todo. Se asoció con el economista Alessio Biondo y ambos rigurosamente a prueba la hipótesis de que la inversión ciega es una estrategia mejor que después de un asesor financiero. Los expertos evaluaron el desempeño de algunas de las estrategias comerciales más utilizados en la predicción de la dinámica de los mercados financieros internacionales para diferentes índices bursátiles y los compararon con el rendimiento de una estrategia completamente al azar. Se tomaron los datos históricos de FTSE en el Reino Unido, el FTSE-MIB, DAX, y los índices SampP500 en cuenta por un período de alrededor de 15-20 años y la sorpresa aquí es lo que encontraron: Su resultado principal, que es independiente del mercado considerado, es que las estrategias comerciales estándar y sus algoritmos, basados ​​en la historia pasada de la serie de tiempo, a pesar de tener en ocasiones la oportunidad de tener éxito dentro de las pequeñas ventanas temporales, en un gran escala temporal realizar en promedio no mejor que la estrategia puramente aleatorio, el cual, en Por otro lado, también es mucho menos volátil. Los dos investigadores descubrieron que los inversores probablemente ver patrones en las fluctuaciones aleatorias y luego se acumulan. Los sistemas económicos están inevitablemente afectados por las expectativas, presentes y pasados, ya que los agentes creencias influyen fuertemente en la dinámica de sus futuras. Si hoy una muy buena expectativa surgió sobre el rendimiento de cualquier valor, todo el mundo sería tratar de comprarlo y esta ocurrencia implicaría un aumento de su precio. Entonces, mañana, esta seguridad tendría un precio superior al actual, y este hecho no sería más que la consecuencia de la propia expectativa del mercado. En este sentido, para el comerciante individual, una estrategia puramente aleatoria representa una alternativa sin costo a los caros asesoría financiera profesional, siendo al mismo tiempo también mucho menos arriesgado, si se compara con otras estrategias de negociación. Más información SubnavigationNavigation Eurex Fijo Opciones de resultados en la fecha subida de lanzamiento: 04 Sep el año 2015 Eurex Eurex Fijo Opciones de ingreso en la subida El impacto de la política del BCE en Eurex fija opciones de ingresos se refleja en el crecimiento del volumen del 58 por ciento durante la primera mitad de 2015 con respecto al primer semestre de 2014. volumen medio diario en Opciones en Euro-Bund Futuros se situó en 216.000 contratos, un incremento de más del 60 por ciento en comparación con 2014. Bobl y Opciones Schatz se produjo un fuerte repunte de la negociación con un volumen promedio diario de 72.000 y 65.000 contratos, respectivamente. Esto refleja aumentos de volumen de 120 y 83 por ciento durante 2014 promedios para las opciones Bobl y Schatz. Durante los últimos dos años, la liquidez de Eurex enumeran las opciones sobre futuros de bonos del Estado europeos ha sido cuestionada por la evolución del mercado. Tasas de interés negativas han persistido en los dos segmentos de bonos año por más de dos años. Por otra parte, a raíz de lo que sea necesario Draghis discurso de septiembre de 2014, la recuperación de los precios ha creado cero los rendimientos de todos los bonos del gobierno alemán con un vencimiento de menos de 7 años. Muchos consideran que este es el final de la volatilidad en el mercado europeo de bonos, como participantes en el mercado cada vez más volvieron a comprar y mantener estrategias. En 2015, hemos visto una historia de dos cuartos: Q1 2015 se caracterizó por niveles de rendimiento más bajo que el BCE inició su programa de flexibilización cuantitativa (QE) en marzo. El alza de precios limitada en los futuros de renta fija subyacentes emparejado con niveles de volatilidad muy por debajo de promedios a largo plazo eran la norma. Curiosamente, QE levantó volúmenes en el mercado de opciones de renta fija en Eurex desde el principio. En Q2 2015, la sobredosis de mercado sobre QE llegó a un abrupto final. En abril, la volatilidad del mercado devuelve como los bonos se retractó de su alto de 160.36 a 152.70 dentro de dos semanas y media, marcando uno de los más agudos aumentos de rendimiento de dos semanas de la historia. Opciones Bund volatilidad implícita saltó de 3,5 a más de 9 por ciento, y los volúmenes de opciones recibieron un ascensor adicional tanto durante el mercado de bonos venta masiva, y en los meses posteriores a medida que la volatilidad retrae lentamente en mayo y junio. Gráfico 1 - Eurex fija opciones de ingreso: negocian contratos amp Subnavigation interés abierto